|
| 蓝色光标(300058)经营总结 | | 截止日期 | 2023-12-31 | | 信息来源 | 2023年年度报告 | | 经营情况 | 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期内公司所处行业情况
（一）公司整体发展概述及业务回顾
蓝色光标是一家在大数据和社交网络时代为企业智慧经营全面赋能的营销科技公司，同时也是由科学技术部、中央宣传部、中央网信办、文化和旅游部及国家广播电视总局五部委联合认定的「国家文化和科技融合示范基地」，是北京市科学技术委员会评定的北京市众创空间，也是北京市知识产权局认定的专利试点单位。
蓝色光标及其旗下子公司的业务板块包括：全案推广服务(数字营销、公共关系、活动管理等)、全案广告代理（数字广告投放、中国企业出海广告投放代理等）以及元宇宙相关业务（虚拟人、虚拟物、虚拟空间以及xR 影棚），服务内容涵盖营销传播整个产业链，以及基于营销科技的智慧经营服务，服务地域基本覆盖全球主要市场。
全案推广服务：秉承“创意服务+产品技术”的理念，为游戏、汽车、互联网及应用、电子商务、高科技产品、消费品、房地产以及金融等八大行业品牌，提供消费者洞察、内容创意、活动管理、CRM 服务、自媒体智能投放、场景营销等全渠道应用，以及企业销售促进解决方案等全价值链服务体系。旗下拥有蓝标数字、SNK、今久等子品牌。
全案广告代理：基于强大的技术、大数据及服务能力，为客户提供全方位数字广告投放及有效提升客户的获客能力，拥有 Data+，DSP，DMP，UGdesk，鲁班等多个产品。核心业务包括：技术驱动的短视频创作与投放、程序化媒体购买、服务驱动的头部媒体购买、基于 Meta、 Google、TikTok for Business、 LinkedIn、
X 等平台的一站式出海营销，互联网电视广告营销代理，以及面向大客户的移动营销全案。旗下包括多盟、亿动、蓝瀚互动、博杰、精准等子品牌。元宇宙相关业务：2021年公司前瞻性确立元宇宙战略；2022年蓝色宇宙围绕元宇宙人、货、场，全面布局虚拟现实、WEB 3.0以及 AIGC三大业务板块；2023年得益于虚拟现实技术及人工智能技术的快速发展，蓝色宇宙实现了「新行业、新产品、新模式」，三个全新维度的探索落地。在「新行业」维度，蓝色宇宙先后为北京、上海、成都、重庆、吉林、雄安、弥勒等多个城市的数字化建设提供数字人研发与运营、xR（Extended Reality）展厅解决方案以及智慧城市样本构建；与此同时，受益于文旅产业热潮涌动，元宇宙业务历经三年的积累与实践，已经积蓄了丰富的实战经验，未来有望撬动更大市场，实现厚积薄发。在「新产品」维度，蓝色宇宙已完成第三代 LBE技术自研，首个大空间 VR产品即将落地，并已形成标准化的解决方案；同时，以 xR影棚的优势技术为基础，打造出面向 C端、无人值守的消费级产品 BlueBox，能提供沉浸式的消费体验场景，具有巨大的市场潜力，并有望迅速实现规模化复制，推动业务的快速发展。在「新模式」维度，「蓝标智播」开始试水销售分佣结算模式；「虚拟现实板块」正式涉足票务分成模式新领域，2023年成功签约超 180家面向个人消费者的 xR IP售票产品，并成功落地上海大世界元宇宙娱乐演绎节，结合自研大空间 VR产品及 BlueBox等新产品，为文旅行业拓展打开全新思路。报告期内，BlueAI 携手百度、智谱、微软中国、谷歌等多家云平台，集各家平台所长，发挥场景优势，深入 AI运用，并发布行业模型 BlueAI 1.0，聚焦于全球消费者洞察，场景化创意生成，社交媒体创作，智能搜索，营销知识库，BlueAI已成为众多客户 AI营销的服务伙伴。出海元宇宙团队 BlueNeo以 BlueAI技术为引擎，全面推进出海整合营销及优质内容 IP 的迭代升级。在 AI 赋能中国品牌出海营销上，公司针对共性需求，挖掘 BlueAI对传统流程中各节点的赋能，从前端的洞察策略，到具体的内容创意制作、多地区拓展及适配，以及后端的交互体验和传播推广提效；并封装优化已有 BlueAI能力，无论是行业垂直模型的训练还是行业数据及经验的提炼，精准爆破典型需求痛点，为中国出海客户提供更为高效且优质的整合解决方案。出海业务：报告期内出海业务保持着强劲的发展势头，收入呈现出高速增长的态势，代理 Meta和 Google广告收入增长率保持在两位数，毛利率也在日趋激烈的竞争环境下稳中有升。随着闭环电商的突破，代理TikTok For Business的广告收入增长率近 50%。公司与微软广告和 Pinterest于2023年开启官方代理合作后，业绩发展迅猛，呈现出倍数级的增长。与此同时，蓝色光标也与微软展开了深入探讨，探索出海行业解决方案在 AI领域的合作方向。作为蓝标出海的旗舰产品，“鲁班跨境通”全年的营收突破了十亿人民币的大关。该产品还荣获了虎啸奖和 ADMEN 国际大奖。此外，还与武汉校企合作，开展了人才培训项目，为跨境电商行业输送人才贡献一份力量。报告期内，随着公司 AI²战略的全面提升，公司在游戏、电子商务等行业客户收入保持稳中有升，2023年公司实现营业收入 526.16亿元，较上年同期增加 43.44%，实现经营活动产生的现金流量净额 6.33亿元。
（二）公司所处行业地位
2023年蓝色光标集团参评文化和旅游部「全国文化产业示范基地」，并于2024年 3月成功入选。此批国家级文化产业示范基地是文化和旅游部成立后首次评定，要求入选企业具有较强实力和行业影响力，在推动文化业态优化升级、促进文化产业融合与创新发展等方面具有示范带动作用。
依托国家行业发展政策指导，公司持续发展壮大，全球权威咨询机构 PRovoke（原 The Holmes Report）发布 2023全球排名，蓝色光标位列全球营销控股集团第 10名，依然是仅有的一家进入全球前十的中国企业。
2023年 3月，全球权威广告营销行业咨询机构 WARC发布了2023年度实效百强榜（Effective 100），蓝色光标入选「全球最佳控股公司 Top10」，位列第 9名，公司已连续 7年跻身 WARC「全球最佳控股公司 Top10」榜单，是唯一进入全球前 10的中国营销公司。
四、主营业务分析
1、概述
参见“一、报告期内公司所处行业情况”相关内容。
2、收入与成本
（1） 营业收入构成
（2） 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况 适用 □不适用
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据
□适用 不适用
（3） 公司实物销售收入是否大于劳务收入
□是 否
（4） 公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □适用 不适用
（5） 营业成本构成
行业分类
（6） 报告期内合并范围是否发生变动
是 □否
详见第十节 财务报告，“ 九、合并范围的变更”
（7） 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 不适用
（8） 主要销售客户和主要供应商情况
3、费用
税金及附加 20,684,243.68 13,352,236.68 54.91% 本报告期，计提税金及附加增加所致。
4、研发投入
适用 □不适用
主要研发项目
名称 项目目的 项目进展 拟达到的目标 预计对公司未来发展的影响BlueAcademy 在线教育及培训 已投入使用 以领导力模型为基础，将自我成长、激发团队、赢得业绩作为选拔和培养标准，以精英化成长式培养为目标，开发了多项高潜人才项目，并自主研发了专业必修课、公开课、种子课等覆盖技能提升、趋势研讨、管理进阶多方面的课程体系。 帮助营销人更好地把握数字化与智能化的时代机遇。必得优选程序化平台 智能投放 已投入使用 为了满足程序化购买客户的全方位需求，必得优选依托多盟强大技术实力和8年运营经验，不断开拓红利流量，对接优质大平台，严控流量来源。核心投放引擎实现优质流量优中选优，多方数据融入DMP，让数据精准指导投放。提供智能运营工具，一站式管理提升运营效率。 为客户提供满足多样化需求的流量精品超市，满足效果需求的一站式程序化。[鲁班跨境通]一站式电商出海营销平台 智能投放 已投入使用 鲁班平台整合了Meta侧和Google侧流量，聚合投放数据并提供完善的可视化图表，加上独有的广告管理功能，帮助跨境电商高效的管理在不同渠道的广告投放，同时鲁班可自助开通Meta企业级账户，稳定性大大提升。 助力更多中小企业实现从0到1的业务增长，不断致力于为中国企业出海保驾护航。元宇宙IP「苏小妹」 IP孵化 已投入使用 "苏小妹"是蓝色光标虚拟IP业务的首发形象。作为"第一个在元宇宙里苏醒的虚拟古代人物"，"苏小妹"以传说中苏东坡的妹妹为创意原型，旨在利用虚实结合的创意复新、传承传统文化，让传说中的人物在数字世界里苏醒、焕新。 利用虚实结合的创意复新，融合技术与艺术，传承传统文化，打造创意演绎、品牌叙事、用户感知的新抓手。元宇宙IP「K」 IP孵化 已投入使用 "K"是蓝色光标发布的第二个超写实虚拟人，也是一名来自于元宇宙的虚拟音乐人。"K"的诞生是为了致敬那些推动人类进步的先锋女性，同时"K"主张"Every girl can be her own King"，每个女性都可以掌控自我、主导人生。未来，"K"将用音乐传达态度，成为人类女性的"元宇宙姐妹"。 满足Z世代跨次元审美及身份投射，参与到女性身份探索、女性话语空间共建的过程中，连接更多品牌价值。真人数字分身驱动平台「分身有术」 内容批量生产 已投入使用 "分身有术"是一款高性价比的真人数字分身驱动平台，为各行各业提供基于"分享"场景下的低成本、高效率、超写真的解决方案，针对领域关键人、业务运营、内容生产环节等的全场景应用服务，助力千行百业"分身自由"。作为蓝色宇宙首发的SaaS产品，是蓝色光标在元宇宙业务布局下首个技术的商业应用落地。 为客户提供低成本、高效率、超写真的真人数字分身视频解决方案。「蓝宇宙」营销空间 元宇宙营销 已投入使用 「蓝宇宙」营销空间是蓝色光标集团旗下"蓝色宇宙Uniblue"公司自主研发、规划设计的国内首个元宇宙营销空间，蓝宇宙App已于2022年11月正式上线，以内容与应用场景为核心，创造沉浸体验，构建智慧交互。 支持品牌/产品在元宇宙世界孵化、展出、营销落地，为客户提供定制化、一站式元宇宙"营+销"解决方案。
5、现金流
经营活动产生的现金流量净额变动主要原因为： 同比上期，收入大幅增长对应的客户回款和媒体付款同时增加，由于客户回款账期长于媒体采购付款，导致经营活动产生的现金流量净额下降。
投资活动产生的现金流量净额变动主要原因为： 同比上期，公司本年减少对外投资，投资活动现金流出低于上年投资活动现金流出，导致投资活动产生的现金流量净额增加。
筹资活动产生的现金流量净额变动主要原因为： 较上年同期，公司本期外部借款减少；同时，上年同期包含了限制性股票行权的影响，综合导致筹资活动产生的现金流量净额下降。
报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □适用 不适用
五、非主营业务情况
适用 □不适用
投资收益 57,569,199.49 1,921.07% 主要为本报告期内，公司收到持有金融资产的分红产生的投资收益及对权益法公司确认的投资损失。 否公允价值变动损益 -20,067,726.63 -669.66% 本报告期内，公司持有的金融资产公允价值下降导致的公允价值变动损失。 否资产减值 1,093,089.94 36.48% 本报告期内，境外全资子公司持有的数字资产价值回升，冲回上期计提的存货跌价准备所致。 否营业外收入 8,100,438.11 270.31% 主要为收到的政府补助及违约金收入等。 否营业外支出 14,071,075.25 469.55% 主要为违约金罚款等。 否资产处置收益 -466,188.60 -15.56% 本报告期内，公司处置非流动资产产生的损失。 否
六、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
响，本报告期末应收账款有所增加。合同资产 126,122,327.27 0.58% 136,188,505.76 0.75% -0.17%出售。长期股权投资 1,807,770,861.18 8.32% 1,880,414,371.37 10.35% -2.03%固定资产 96,096,077.57 0.44% 101,897,587.50 0.56% -0.12%租赁，导致使用权资产大幅增加。短期借款 1,439,727,527.59 6.63% 1,679,793,675.68 9.25% -2.62%价减少所致。长期借款 750,872,420.53 3.46% 735,683,531.32 4.05% -0.59%租赁，导致租赁负债大幅增加。加。项税额下降，导致其他流动资产减少。其他权益工具置投资，导致其他权益工具投资减少。资产净值下降。递延所得税资时性差异增长，导致递延所得税资产增加。大幅度增长，应付供应商款项增加。增值税金额下降导致。一年内到期的房屋租赁，将需要在一年内支付的租赁负债重分类至一年内到期的非流动负债科目。长，重分类至其他流动负债的税金增加所致。转至其他收益所致。境外资产占比较高□适用 不适用
2、以公允价值计量的资产和负债
适用 □不适用
其他变动，系汇率影响
报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化□是 否
3、截至报告期末的资产权利受限情况
详见第十节财务报告，“七、合并财务报表项目注释（21）所有权或使用权受到限制的资产”。
七、投资状况分析
1、总体情况
适用 □不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
□适用 不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□适用 不适用
4、金融资产投资
（1） 证券投资情况
适用 □不适用
（2） 衍生品投资情况
适用 □不适用
1） 报告期内以套期保值为目的的衍生品投资
适用 □不适用具体原则，以及与上一报告期相比是否发生重大变化的说明 号-公允价值计量》对金融衍生品的公允价值予以确定，根据《企业会计准则第37号-金融工具列报》对远期结汇进行相应核算处理，并予以列示和披露，反映资产负债表及损益表相关项目。报告期实际损益情况的说明 报告期内，公司以套期保值为目的外汇衍生品合约实际损益为261.52万元，其中，计入投资收益1.21万元，计入公允价值变动损益的是260.31万元。公司采用银行提供的估值报告进行公允价值确认。套期保值效果的说明 公司充分利用了衍生金融工具的套期保值功能，规避和减少由于汇率波动带来的经营风险。衍生品投资资金来源 自有资金报告期衍生品持仓的风险分析及控制措施说明（包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、操作风险、法律风险等） ★风险分析
1、市场风险：汇率双向波动明显，远期及期权合约汇率与到期日当天实际汇率有差异的可
能性，有可能产生亏损，公司以真实的进出口贸易背景及对未来外汇收支的合理估计签订远期及期权合约，以“风险中性”思想和成本利润原则管理公司进出口业务及外汇头寸汇率风险。
2、违约风险：公司基于真实的业务背景及对未来外汇收支的合理预计签订上述外汇资金交
易合约，不存在履约风险；公司的外汇交易合约选择资信好的商业银行，基本不需考虑其倒闭所带来的违约风险。
3、流动性风险：所有外汇资金交易将满足贸易真实性要求，以公司正常外汇资产、负债为
依据，不会影响公司的流动性。
★风险管理措施
根据公司已制定的《外汇套期保值业务管理制度》，公司将做好以下几点风险管理措施：
1、在外汇衍生品交易业务操作过程中，应首选流动性强、风险可控的金融衍生工具开展套
期保值业务。
2、公司开展的外汇衍生品交易以锁定成本、规避和防范汇率、利率风险为目的，禁止任何
风险投机行为。
3、严格履行审批程序，及时履行信息披露义务。在实际操作中，选择结构简单、流动性强、风险可控的金融衍生工具开展套期保值业务。
4、加强对公司银行账户和资金的管理，严格遵守资金划拨和使用的审批程序。公司选择具有合法经营资质的金融机构进行交易，从事金融衍生品业务时，慎重选择公司交易人员。公司内部审计部门将会定期、不定期对实际交易合约签署及执行情况进行核查。
5、公司实时关注外汇衍生品交易业务各项风险因素，市场波动有较大影响时及时预警并制
定应对方案。
已投资衍生品报告期内
市场价格或产品公允价
值变动的情况，对衍生品公允价值的分析应披露具体使用的方法及相关假设与参数的设定 报告期内，公司发生的衍生品交易分别为境内区间远期购汇锁汇，境内近结远购掉期，以及离岸FTN账号远期区间购汇锁汇，其公允价格按照市场价格计算，不用设置各类参考。涉诉情况（如适用） 不适用衍生品投资审批董事会公告披露日期（如有)2023年07月06日独立董事对公司衍生品投资及风险控制情况的专项意见 经核查公司编制的《关于开展外汇衍生品套期保值业务的可行性分析报告》等相关文件，独立董事认为：公司及子公司开展外汇衍生品套期保值业务是以主营业务为基础，目的是为了规避外汇市场风险，防范汇率波动对公司经营业绩的影响，提高外汇资金使用效率，不是单纯以盈利为目的的外汇交易，不存在任何投机性操作，不存在损害公司和全体股东利益的情形。公司开展外汇衍生品交易业务的审批程序符合国家相关法律法规及《公司章程》的规定。公司就相关业务建立了相应的管控制度，审批、执行合法合规，风险可控，符合公司及全体股东的利益。我们一致同意公司开展外汇衍生品套期保值业务。2） 报告期内以投机为目的的衍生品投资□适用 不适用公司报告期不存在以投机为目的的衍生品投资。
5、募集资金使用情况
□适用 不适用
公司报告期无募集资金使用情况。
八、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□适用 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
□适用 不适用
九、主要控股参股公司分析
适用 □不适用
十、公司控制的结构化主体情况
□适用 不适用
十二、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
适用 □不适用
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类型 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料 调研的基本情况索引
2023年04月20日 公司董事会办公室 电话沟通 机构 各券商分析师及机构投资人和个人投资者2022年度暨2023年第一季度业绩和业务情况 具体内容请见公司于2023年4月21日在巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn）公告的《300058蓝色光标业绩说明会、路演活动信息20230421》十三、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案。□是 否
|
|