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| 阿尔特(300825)经营总结 | | 截止日期 | 2023-12-31 | | 信息来源 | 2023年年度报告 | | 经营情况 | 第三节管理层讨论与分析
一、报告期内公司所处行业情况
2023年我国经济回升向好，根据国家统计局发布的《中华人民共和国2023年国民经济和社会发展统计公报》，2023年GDP较上年同期增长5.2%。汽车行业产销呈现“低开高走，逐步向好”的特点，根据中国汽车工业协会统计分
析，2023年度我国汽车产销量累计完成3,016.1万辆和3,009.4万辆，同比分别增长11.6%和12%，产销量创历史新高。其中，乘用车市场延续良好增长态势，为稳住汽车消费基本盘发挥了重要作用；商用车市场企稳回升，产销回归400万辆；新能源汽车继续保持快速增长，产销突破900万辆，市场占有率超过30%，成为引领全球汽车产业转型的重要力量；汽车出口再创新高，全年出口接近500万辆，有效拉动行业整体快速增长。在政策和市场的双重作用下，中国新能源汽车近两年来高速发展，连续9年位居全球第一。2023年新能源汽车产销分别完成958.7万辆和949.5万辆，同比分别增长35.8%和37.9%，市场占有率达到31.6%，高于上年同期5.9个百分点。
2023年度，新能源汽车国内销量829.2万辆，同比增长33.5%；新能源汽车出口120.3万辆，同比增长77.6%；插电式混动汽车销量280.4万辆，同比增长84.7%。长远来看，受益于新能源汽车购置税减免和汽车下乡政策延续，以及充换电基础设施进一步普及，汽车工业市场仍将保持良好的发展态势，新能源汽车市场渗透率仍将不断提升。随着国内汽车行业的迅猛发展，2023年国内汽车市场呈现产销量上涨，车企“价格战”、“内卷”愈演愈烈的现象，导致整车企业的盈利能力受到严重影响。据乘联会发布的数据显示，2023年1月～12月，汽车行业利润率仅为5.0%，相对于整个工业企业利润率5.8%的平均水平，汽车行业仍偏低，与汽车产销量增长比例相背离。车企之间的价格战、较低的利润率传递至上游产业链，汽车研发设计企业的营收、利润受到挤压，经营指标受到一定影响。另一方面，国外汽车市场尤其是新能源汽车市场仍是一片蓝海，出于规避贸易壁垒、加强成本控制和提升市场反应速度等多种因素综合考虑，国内车企已开始在海外布局，通过设立海外子公司、海外收购、与外资品牌合作等模式加快海外布局，不断拓展海外市场。新的经济形势下要求汽车研发设计企业积极做出应对，以更高效率、更低成本满足客户个性化需求，增加客户粘性，同时面对车企出海大趋势，汽车研发设计企业也要根据海外市场的相关政策、法律法规、风俗习惯等提前布局。汽车研发设计行业作为汽车的“孵化器”和汽车市场的“领航员”，与汽车行业发展紧密相关。随着汽车行业呈现电动化、网联化、智能化等方向的发展趋势，汽车市场对高阶自动驾驶等新技术应用、驾乘体验感知度、新车型推出效率、汽车应用场景契合度及汽车内外饰美观度等要求不断提升，汽车造型设计、工程研发、智能化软硬件开发、核心零部件研发制造等均有所转变，且在高性能研发工具、高效仿真测试工具、AI大模型等先进工具或前沿技术的应用下，汽车研发设计的研发周期不断缩短，平台产品升级换代速度不断加快。公司为国内头部、世界领先的提供独立整车研发及系统解决方案的智能科技公司，是业务覆盖汽车整车研发设计全产业链的独立第三方研发企业，也是全球汽车产业链极少数技术突出、实力完备的Tier0.5，在新能源汽车研发设计、传统整车/发动机及动力系统设计开发、产品企划、展车制造、样车试制、同步工程、模/夹具设计制造、整车及零部件试验、零部件开发与咨询等领域，具备深厚的行业积累和强大的技术服务能力，客户覆盖国内主要汽车生产企业、国际知名品牌和众多造车新势力。公司积极探索更高性能科技创新工具及前沿技术为汽车研发赋能，率先将AI技术引入汽车研发多个环节，在丰富创新灵感、提升研发设计效率方面起到了较好的推动作用，尤其在造型创意参考、画质优化、三维动画逻辑等图形图像处理方面取得了良好的效果。就国内汽车企业海外布局，公司已推动“技术+供应链”出海战略落地实施，在日本、美国、意大利设立海外研发中心，并在美国、日本、德国、马来西亚等国家设立子公司，境外客户群体覆盖美国、日本、东南亚等地。在美国、日本积累的经验和模式，未来有望在欧洲、美洲、非洲和东南亚的其他国家复制推广。此外，公司还掌握了核心零部件的关键技术，电磁式DHT、减速器、多合一动力总成等核心产品具有较高性价比，助力整车企业实现降本增效、提升产品竞争力。新能源汽车渗透率逐步增长，以及汽车企业出海大趋势，未来汽
（一）行业发展阶段
1、新能源汽车研发设计市场持续扩大
在能源与环境面临严峻挑战的情况下，为指导新能源汽车健康、快速地发展，我国颁布了一系列鼓励政策，有力推
动了我国新能源汽车行业实现跨越式发展。目前，我国新能源汽车市场份额呈现多元化的竞争格局，龙头效应日益凸显，新能源汽车品牌集中度持续提升，市场份额呈现向头部企业集中的趋势，而第二梯队品牌的市场份额低且均衡。随着新能源汽车市场由政策导向型切换为市场驱动型，市场将逐渐趋于理性化，并且整个产业链将向着专业化、规模化和国际化方向发展，新能源汽车制造商将面临着更多的市场竞争与技术创新压力。因此，各类汽车生产企业必将更加快速持续推出多款新能源车型产品以巩固市场地位、抢占市场份额。国际汽车市场方面，各国相继出台政策支持新能源汽车发展，促进新能源汽车的技术提升和市场推广。挪威、荷兰、英国、法国、葡萄牙、日本等国家陆续制定了燃油车禁售时间表。根据CleanTechnica公布的全球新能源乘用车数据显示，2023 1,368.93 35.66%年全年，全球新能源乘用车累计销量为 万辆，同比增长 。当前全球汽车市场发展处于良好的机遇期，国内外新能源汽车市场的蓬勃发展将为独立汽车研发设计企业带来广阔的市场空间。
2、汽车研发设计行业趋于规模化
当前，汽车研发设计行业竞争较为激烈，市场相对较为分散，除独立汽车整车研发设计企业、依附于整车和零部件
企业的汽车整车研发设计企业外，围绕大型汽车生产企业或汽车产业园，也存在较多专注于某个模块研发的小规模汽车研发设计企业。通常汽车的研发设计时间要求较为严格，而汽车新产品研发设计包含市场需求调研、造型设计、工程设计、汽车试制及测试验证等阶段，各阶段工作的有序开展、紧密结合，是新产品研发设计时间可控的重要保证。因此，汽车主机厂一般在选择外部汽车研发设计公司时，更倾向于选择拥有完整设计产业链的企业，从而加强对整个汽车研发设计项目的控制，保证项目质量。未来，随着汽车研发设计行业的逐步成熟、市场竞争的优胜劣汰以及行业监管制度的完善，流程完整、业务齐全、技术能力突出的综合性研发设计公司将逐步在市场中脱颖而出，并占据市场的领导地位，将汽车研发设计行业真正做到规模化，促使整体行业产生规模效应，形成良性循环。
3、汽车研发设计更加注重电动化、网联化、智能化技术积累
汽车产业变革的主要方向是电动化、网联化和智能化。2023年6月，国务院新闻办公室举行促进新能源汽车产业高质量发展国务院政策例行吹风会，提出将加快新能源汽车与信息通信、智能交通、智慧城市、能源综合一体站等融合发
展等标准，通过标准引导电动化智能化、网联化发展。 年 月，工业和信息化部等四部门联合发布了《关于开展智能网联汽车准入和上路通行试点工作的通知》，促进智能网联汽车产品的功能、性能提升和产业生态的迭代优化，推动智能网联汽车产业高质量发展。2024年1月，工业和信息化部等五部门联合发布《关于开展智能网联汽车“车路云一体化”应用试点工作的通知》，推动智能化路侧基础设施和云控基础平台建设，开展智能网联汽车“车路云一体化”系统架构设计和多种场景应用，大力推动智能网联汽车产业化发展。在电动化、网联化、智能化发展趋势下，汽车市场已SDV ”由“硬件定义汽车”转变为“软件定义汽车（ ），汽车造型设计、工程研发、智能化软硬件开发，核心零部件研发制造等业务模块均有所转变。为满足新趋势下的研发需求变革，汽车研发设计公司需要前瞻布局汽车电动化、网联化、智能化等相关技术，满足汽车生产企业对未来商业布局的规划。
4、人工智能等新兴技术加速赋能汽车研发设计行业
汽车人工智能是一个集环境感知、规划决策、多等级辅助驾驶等功能于一体的综合系统，集成了计算机、现代传感、
AI信息融合、通讯、人工智能及自动控制等技术，属于典型的高新技术综合体。 大模型在自然语言、图形图像处理、数据分析和整理等方面表现出的创新性优势，与汽车造型、工程、仿真建模分析测试、性能设计、试验等整车研发需求具有极高的契合度。在造型方面，AI大模型在仅提供关键字的情形下可生成不同风格的造型方案，为汽车造型设计师提供大量灵感来源；在工程方面，AI大模型仅需输入基本需求，即可形成最优的工程参数方案，尤其在零部件设计等需要大量简单设计图的场景中，AI大模型的参与能够极大提升工程师设计效率；在仿真建模分析测试领域，AI大模型可以协AI助工程师在虚拟环境中测试汽车材料与部件、完善空气动力学设计、基于虚拟碰撞仿真提升车辆安全性等。生成式也可用于简化和提高汽车研发设计工作流的效率，缩短汽车研发周期，推动研发设计新模式、新业态。目前国际知名车企已逐步开始使用高智能集成数字化平台辅助日常整车开发，以宝马集团为例，其已使用英伟达旗下的Omniverse平台改善设计及生产效率，宝马集团未来工厂2.0从设计、模拟、运营到维护均完全在Omniverse中完成，并实现生产规划效率整体提高30%的成果。而Omniverse是当今数字化智能平台中最具扩展潜力，对AI发展最具包容度的前瞻性的平台。
5、新能源汽车出海，国内汽车研发设计行业有望迎来新的发展机遇
在全球减碳趋势下，众多国家将新能源汽车作为主要产业进行扶持，其中新兴国家亟需振兴新能源汽车产业整体水
平。我国汽车技术发展迅速，以新能源汽车为代表的技术能力，已成为继高铁之后的又一张国家名片，在头部企业带领下，新能源汽车逐步从单一产品出口，向产品、技术、供应链等系统出海转变。由于产业链体系、市场结构、自然资源等方面的不同，相比于国内新能源汽车较为完整的产业链，海外市场新能源电动汽车还处于发展阶段，尤其以东南亚地区为主的海外市场对于汽车进行小批量、智能化、电动化的改装的需求更为迫切。在国际汽车市场出现的大规模汽车研发需求背景下，国内汽车研发设计行业有望迎来新的发展机遇。公司在汽车研发设计领域深耕20余年，在造型设计、工程设计、性能仿真、试制试验等一体化方面具有显著优势，已为近百家国内外客户成功研发超500款车型，包括从轿车（A00级到C级）、SUV、MPV到商用车的多种车型，积累了高数量级且高质量的数字资产，建立了从零部件到整车完善的不同标准下的模型数据库和仿真试验测试结果数据库，拥有超千项专利及核心技术。同时，公司在汽车电动化、网联化、智能化方向均已进行前瞻布局，多项关键技术或解决方案处于领先水平，并与国内外领先的半导体、人工智能技术企业积极合作，就汽车研发设计中电动化、网联化、智能化的应用与体验进行充分的讨论与交流。为充分把握新能源汽车乃至汽车行业蓬勃发展的契机，公司制定了“‘技术+供应链’出海战略”、“AI赋能汽车研发设计战略”和“新型ODM战略”，为推动汽车行业发展积极赋能。
（1）为顺应新能源汽车出海的行业趋势，公司已将“技术+供应链”出海作为基本战略之一，一方面公司在内部设
立国际市场营销部，主要执行海外市场的拓展、营销方案策划与品牌的推广等业务。报告期内，国际市场营销部已与多国相关企业建立可深入交流沟通的体系，业务范围涵盖设计、工程、整车出口、零部件等产品和服务体系，重点发力东欧及中东市场，已经与东欧主要国家大部分主机厂建立了深度交流并就具体项目进行了洽谈，中东市场已与重点目标国阿联酋、沙特、阿曼等国的当地车企启动了合作项目。另一方面，公司通过设立海外研发中心和子公司，以及参股其他国家上市公司等方式，积极推动出海战略落地。
（2）阿尔特是我国技术领先的独立全栈式汽车研发解决方案供应商，作为一家研发型科技创新企业，积极推动AI模型和数字化研发工具等新技术等规模化应用。为充分把握汽车智能化及AI技术发展机遇，公司已率先将AI赋能汽车
研发设计作为公司重要战略进行推动，引领AI模型和数字化研发工具等新技术应用到造型、工程、仿真建模分析测试、性能开发、试验等研发业务链的多个环节，并成立人工智能与数字实验室（AI.XLab）专门从事汽车研发设计领域人工智能研究与应用。公司是国内首家采购英伟达全套OVX最新系统的企业，所配置的OVX服务器以及Omniverse的数量位列汽车行业第一，可确保根据业务发展的需要及时获取英伟达的算力产品以及面向汽车行业的软硬件产品。公司也与英伟达等国内外领先的半导体、人工智能技术企业积极接触，就AI汽车研发设计合作（如开发自动驾驶仿真工具链、造型3D重建、基于USD的零部件AI创成式设计等）进行了深入交流和探讨，并应邀参加英伟达GTC大会，与全球知名汽车企业及科技公司的代表深入交流，希望通过大会进一步加深与各方的合作关系，共同开创汽车行业的崭新未来。英伟达中国与上海信弘也到访阿尔特，就OVX服务器部署、实际应用模块及研发工作规划进行深入探讨和规划，并基于汽车关键资产数字化、多团队软件协同作业、车型2D转3D以及AI可视化等先导模块，设立项目组共同推动模型开发及应用落地等工作。经过英伟达、阿尔特及上海信弘三方强大技术团队的联合论证、联合研究和联合开发，公司已发布团队协同作业的初版DEMO，在打通NVIDIAOmniverse与多款工业软件研发协同工作，以及结合适配器和生成式AI应用于造型设计上取得重要成果。后续公司将基于Omniverse平台研发更多专业应用，在多团队多软件协同设计开发、造型AI化生成及数字资产统一管理等方面持续研发，有望极大地推动汽车设计和研发领域的创新与发展。此外，公司与智谱华章签订了《战略合作框架协议》，双方团队结合阿尔特积累的汽车研发数据和知识以及智谱AI认知智能大模型的技术特点，形成了“面向用户体验”和“面向汽车设计”双轮驱动的“汽车行业智能服务大模型”的发展方向，将探索共同开发汽车行业专用大模型。2023年11月，公司启用的“阿尔特（无锡）智算中心”，是阿尔特AI赋能汽车研发战略逐步落地的重要标志。（）加速推进新型ODM战略，推动ODM战略联盟与核心零部件研发制造双向奔赴，助力汽车行业规模化发展公司联合多家国内外车企以及核心供应商成立ODM战略联盟，由阿尔特进行研发设计并提供统一的车型平台，加入ODM战略联盟的车企共享上述车型平台及设计方案，并分别导入自身品牌、生产、销售渠道及售后等业务模块。公司亦可借助联盟优势推广电磁式DHT、减速器等核心零部件，为市场提供更多高性价比核心零部件产品。截至目前，除已加入战略联盟的江铃新能源及因保密原因不便公开的联盟成员外，公司目前正在与多家主机厂就加入ODM联盟进行积极洽谈，通过成立ODM联盟整合各家车企的产销及供应链资源，发挥规模效应，有效降低车型的研发、制造、采购成本以及新车型的导入周期，为市场打造更具有竞争力的多样化迭代车型，实现多赢的生态闭环。
（二）周期性特点
汽车研发和汽车零部件研发制造行业的发展遵循汽车工业发展的大周期，当前我国及部分汽车大国汽车工业处于电
动化、网联化、智能化趋势发展周期中，多个新兴国家新能源汽车产业处于起步阶段，我国汽车产业又表现出国际化发展明显提速的独特周期趋势。全球汽车市场所处的发展周期，对汽车研发设计形成了较高的需求，全球汽车研发设计市场呈现持续扩容的趋势。汽车生产企业委外研发多为定制化项目，不同企业不同项目委外时间所表现出的规律性不强。汽车生产企业多根据产品规划和市场销售情况来制定生产计划，零部件采购多根据生产计划而定，也未呈现明显的规律性变化。另外，汽车生产企业年度新车推出虽存在周期性差异，受车企间错峰抵消影响，周期性一般较少传导至汽车研发企业。虽然下游汽车销售环节受一定季节性影响，但汽车研发及汽车零部件研发制造行业均不具有明显的规律性季节波动。
（三）公司所处行业地位
阿尔特是我国首家在A股上市的独立全栈式汽车研发解决方案供应商，开创了我国独立汽车研发设计企业开展整车研发“交钥匙”服务和发动机、动力总成研发制造的先河，是我国极少数具有整车平台研发及应用经验的独立汽车研
发企业。公司也是我国首批高新技术企业、工信部认证的国家级工业设计中心、AUTOSAR全球联盟高级会员，同时也是北京高精尖产业设计中心、北京市设计创新中心、北京科技研究开发机构，拥有新能源汽车整车控制系统技术北京市工程实验室和新能源汽车整车研发中试基地，相继通过ISO26262道路车辆功能安全体系ASILD等级、ISO/SAE21434道路车辆网络安全体系、TISAX可信信息交换机制等认证，并获得国家知识产权局颁发的国家知识产权优势企业证书。公司拥有全球首创的电磁式DHT研发生产技术，是我国极少数可向市场独立销售V6发动机的企业，也是我国首家、全球唯二拥有AUTOSAR高级合作伙伴身份、首家发布汽车行业SOA开发者平台的独立汽车研发企业，同时也是我国率先布局滑板底盘的上市公司、全球汽车产业链极少数技术突出、实力完备的Tier0.5。公司自成立以来，不断强化核心技术能力建设，积极探索更高性能科技创新工具及前瞻技术为汽车研发赋能，积极推动AI模型和数字化研发工具等新技术等规模化应用，并且与国内外领先的半导体、人工智能技术企业积极合作，应用目前最先进的软硬件产品，共同探索更多AI技术在汽车研发领域的应用场景，成为AI驱动的汽车设计智能体，推动汽车行业的技术创新和转型升级，引领实现AI时代汽车设计数智化变革。公司是新能源汽车智能化发展的积极参与者，是我国从汽车大国向汽车强国迈进中的有力推动者，随着OVX在汽车产品定义、研发设计、制造等模块的创新性运用，有志于将公司所掌握的系列研发技术和资源以“技术+供应链+ODM”模式整体向中外客户赋能，进一步巩固公司在汽车研发设计领域的领先地位，提升核心零部件研发制造领域的市场影响力。
（四）新政策法规对行业的影响
2023年度，我国汽车产业相关新政策法规以推动新能源汽车全面市场化、加快充电基础设施建设、延续和优化新
能源汽车车辆购置税减免等举措为主，《汽车行业稳增长工作方案（2023-2024年）》《关于促进汽车消费的若干措施》《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》等一系列政策性文件进一步促进新能源汽车产业高质量发展。
此外，2023年7月1日起全国全面实施国六排放标准，加速了燃油车向新能源车型转化的进程，也加剧了汽车行业的竞争态势，皮卡等车型的政策松动，为主机厂及消费者提供了更多车型选择。进入2024年以来，国务院、发改委多次提出实行汽车等传统消费品以旧换新促进投资和消费，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，其中提到“组织开展全国汽车以旧换新促销活动，鼓励汽车生产企业、销售企业开展促销活动”，进一步加速汽车技术和车型的更新迭代，有利于促进汽车行业更加规范化运营，调节和引导汽车研发及零部件制造行业良性发展。2024年4月，我国工信部发言人表示，将加强政策引导，支持我国新能源汽车企业因地制宜加快海外发展，加强新能源汽车领域高水平开放合作，加快国内外新能源汽车领域标准法规对接，完善服务支撑体系。这一政策引导国内车企在海外布局，为新能源汽车及零部件产品、技术、供应链出海实现优势导流，也为公司制定战略规划、优化业务布局提供了明确的方向指引，有利于公司业务的快速健康开展。
四、主营业务分析
1、概述
报告期内，国内汽车市场竞争加剧，价格战挤压汽车企业上下游利润空间，为保持公司的核心竞争力，巩固在汽车
研发设计行业的龙头地位，公司持续加大研发投入，因公司核心零部件业务仍处于起步阶段，叠加部分客户业务发展不畅及其他多种不利因素的冲击，研发业务和零部件业务均受一定影响，报告期内公司整体营业收入及利润水平处于阶段性底部。2023年公司实现营业收入85,795.43万元，同比下降9.42%，归属于上市公司股东的净利润为3,596.60万元，同比下降56.36%。其中，整车设计收入80,915.93万元，来自新能源汽车整车设计收入69,294.43万元，占整车设计收入的比重为85.64%；核心零部件业务收入2,561.13万元。
（一）多重不利因素致研发设计业务阶段探底，国际市场开拓稳步推进虽面对多重不利因素影响，但公司仍然保障了研发业务降量不降质，为公司未来研发业务实现可持续发展提供了基
础支撑。在积极推动在手研发项目的同时，公司亦通过多形式保障国内外市场业务开拓，紧跟客户研发规划和市场需求转变，积极推动研发项目落地及订单执行、交付验收等事项。报告期内公司研发业务新签订单7.48亿元，截止报告期末在手订单额5.74亿元。报告期内，公司多个新签项目具有标志性。公司于2023年4月与马来西亚上市公司征阳集团SUNSURIABERHAD签署了《谅解备忘录》，双方将在马来西亚进行投资，在电动汽车及其相关产品领域开展研发创新，打造马来西亚自主品牌的电动汽车。2023年12月,公司与YAMATO签署《采购合同》，YAMATO向公司采购五十铃ELF、三菱Canter两款车型的电动系统套件，合同总金额不超过人民币53.83亿元。本次与YAMATO签署采购合同对公司开拓国际市场和拓展业务链具有重要的参考价值，也对公司在海外市场进一步开拓汽车整车研发设计及推广零部件相关业务有一定的借鉴意义。2024年初，公司与矢崎签署合意书，双方拟共同开展新能源汽车行业所需的高压电系统核心技术攻关。此外，报告期内公司与多国相关企业建立可深入交流沟通体系，重点发力东欧及中东市场，已经与东欧主要国家的主机厂建立了深度交流并就具体项目进行了洽谈。在中东市场，重点与阿联酋、沙特、阿曼等国的当地车企启动了合作项目。
2024年伊始，随着新能源汽车渗透率逐步增长，以及汽车企业出海大趋势，国际新能源研发市场需求明显提速。公司管理层及时对新阶段市场营销的工作系统地进行了强化部署，一方面在积极挖掘现有客户深度研发需求，另一方面充分调动优势资源，重点打造以“技术+供应链”出海向中外客户赋能的新业务模式，有望通过订单实现战略落地。
（二）行业内率先引入AI，持续探索更高性能科技创新工具及前瞻技术推动行业变革在全球通用人工智能快速发展过程中，公司已率先在造型创意、仿真分析、性能预测、用户体验研究等多领域引入
AI技术，并成立人工智能与数字实验室（AI.XLab）重点开拓AI创新赋能。公司在人工智能的结合上已经实现部分基础应用，造型领域的效果图生成及渲染；系统及整车结构的参数化建模设计分析、软件及前后处理二次开发代码生成；机器学习和深度学习在空气动力学仿真、碰撞仿真和热管理上的应用，通过云计算结合工业软件做出对应的AI模型初步版本。基于历史项目，已建立从零部件到整车完善的不同标准下的模型数据库和仿真试验测试结果数据库,包括NVH、碰撞安全、强度耐久、空气动力学、热管理标定等。另外，为构建数字化研发的生态和智算中心，向同行业和上下游企业深度赋能，在创新性开展内部研发外，公司还在探索与国内外领先的半导体、人工智能技术企业积极合作，共同研讨AI大模型技术在汽车研发设计领域的运用可行性。公司于2023年11月正式启用“阿尔特（无锡）智算中心”，该智算中心集成了多种英伟达高性能GPU产品，基于AI模型提供高强度的数据处理、智能计算能力，集成先进的智能软件系统和智能计算编程框架，以强大算力驱动AI模型对数据进行深度加工，使算力、数据、算法三个基本要素成为一个有机整体和融合平台，丰富计算引擎，通过数据管理、高速网络、统一存储、高性能计算、模型和服务管理来全方面支撑人工智能应用落地，从而为公司提供算力供应平台、数据共享平台以及产业聚集平台，为AI深度应用提供支撑基础。
（三）多个自主研发项目取得阶段性进展
自主项目研发是公司持续保持核心竞争力的重要保障，报告期内，研发投入53,012.46万元，同比增长175.45%。
报告期内，公司持续推动自主研发项目的各项工作，多个前沿项目取得重要进展。
（1）造型设计
造型设计是汽车研发重要环节，经过多年的高质量发展，公司造型设计能力已处于国内领先、国际前沿水平。随着AI的快速发展，公司已率先将AI辅助造型设计工作流引入成熟的设计生产管线中。在AI辅助设计创意效果图方面，借助快速迭代且开源的AI图像生成应用程序驱动造型院内部训练的、最具行业价值的汽车造型设计专属轻量化低阶Lora模型，极大的开拓了开源大模型在汽车领域的应用广度和深度，提升了造型设计过程中的信息筛选、意向图搜寻、灵感捕获、效果图呈现、氛围和情绪渲染等工作的效率与准确度。利用AI辅助造型设计平台的研究和训练成果，造型研究院已在内外部多个项目中初步实现了AI辅助二维创意效果图设计的大规模应用，并在诸多项目的造型设计竞标阶段和可视化评审等多方面发挥了重要的作用。后续造型院还将继续对AI辅助设计进行深入训练学习和应用实践，计划将AI辅助设计工作流标准化并与软件开发专业部门合作部署公司标准化的AI辅助设计平台，并将在三维设计环节方面深挖AI潜力。使用AI辅助三维设计将是公司造型设计业务重要的应用方向。
由造型院主导设计的TRUCK-MAD全尺寸皮卡概念车及EV48右舵版电动物流车在东京国际会展中心举办的JAPANMOBILITYSHOW2023展出，受到广泛关注。此次参展的TRUCK-MAD全尺寸皮卡概念车采用阿尔特独立自主开发的纯电平台，系首次在日本亮相。另一款参展车辆EV48是由新兴车企“金琥汽车（JENHOOAuto）”于2023年初开始量产的电动物流车，这款车型根据日本特定需求进行了优化，公司的参股公司YAMATO计划将其作为“JEMY”品牌的完成车1号在日本进行销售。
（2）工程开发
公司在平台开发方面积累了丰富的经验，除了承接客户委托的平台开发项目外，基于自身近20年来对汽车研发的深度理解，自主研发具有自主知识产权的汽车新能源平台集群，包含IEPA、IEPB、IEPB2.0三款乘用车平台，ISEM、
IEVS、IEVM二款商用车平台、并搭载新一代电子电气架构，软硬结合，横跨乘用车和商用车，可实现国内主流车型的①城市物流车纯电动平台研发城市物流车纯电动平台是基于市场发展趋势，考虑主机厂、动力电池企业及用户的体验需求，对当前物流车底盘进行分析，规划能够解决动力电池及用户体验的新一代底盘，同时为多家主机厂提供整体解决方案，快速实现商用车新能化进程，且通过对国内优质供应商整合，实现零部件模块化，降低企业零部件的研发投入。后续将规划基于全新用户体验的智能底盘，设计符合国家能源战略的氢能源智能化物流车替代平台产品。通过本项目研发符合国家能源战略的商用车替代平台产品，有利于商用车整车平台化开发和快速迭代，是主机厂控制研发成本、缩短开发周期的重要平台工具，具有广阔的应用前景。②适用于多级别乘用车的超级平台研发“适用于多级别乘用车的超级平台”研发旨在研究纯电动跨级别多平台的模块化开发，通过各种模块化设计与组合，可满足多种动力总成、多级别、不同车型的平台架构。该平台具备可拓展、可裁剪，注重功能与需求实用性，以用户体验为核心，强调平台性价比、可持续迭代的平台架构，在当前电动化、网联化、智能化、个性化趋势下，先进的纯电动平台架构可提供多矩阵产品，实现Sedan、SUV、CROSS、MPV车型的兼容设计，从而满足主机厂车辆多样化的开发需求，有效降低开发成本，是公司新能源整车研发核心竞争力提升的重要助推器。③公司在2022年末推出了“全新一代”高速智能数字化汽车平台RUBIK，该平台融合了集成化、模块化、柔性化、轻量化理念，应用了上下车体分离、一体式铸造、线控底盘、CTC、超高压、集成式热管理、扁线油冷电机、SiC逆变器、中央计算平台等17类先进技术，能够提高车型研发、制造效率，缩短车型开发、验证周期，并降低开发投入和零部件成本。在车型拓展、柔性化设计、技术兼容性、轻量化、空间利用率等方面具备技术先进性。随着汽车电动化、智能化进阶、软硬件解耦，智能数字化底盘中央集成式控制系统开发（简称线控底盘）已成为未来的发展趋势，公司目前已在RUBIK平台引入线控底盘技术，2024年计划完成线控转向的开发。截至报告期末，平台所有专利族群的申请已全部完成，平台上SUV、SEDAN和MPV三款车型上装与平台的搭载设计及仿真验证也已完成。2）电子电气架构研发①域控制器硬件及底层软件研发域控制器硬件及底层软件研发紧贴未来“软件定义车辆（SDV）”的发展趋势，采用全新的电子电气架构和多项关键技术，硬件采用具备高算力处理器芯片及多路车规级以太网通道，软件采用面向服务的SOA理念、搭载实时操作系统和AdaptiveAUTOSAR平台，研发采用MCU+MPU双芯片技术、支持SOME/IP以太网通讯技术，满足汽车电子电气架构发展趋势的大型域控制器。该域控制器满足车身域、动力域等多种域控制器的硬件及底层软件需求，并引入APAUTOSAR、SOA架构等新技术，对于提升公司的设计与研发能力、保持公司行业领先地位具有积极作②新一代整车电子电气架构研发新一代整车电子电气架构研发将SOA架构理念引入车端设计，组件之间功能依赖最小化，让模块的交互更加清晰，且独立于操作系统、编程语言和软件框架，满足客户如娱乐、交互、诊断、自动驾驶等个性化需求，打造一体化的汽车SOA架构平台，充分实现软件定义汽车。目前公司已具备完整的SOA整车电子电气架构的自主设计能力，形成具有自主知识产权的设计开发技术成果，公司的服务范围拓展到SOA电子电气架构开发领域，极大的提升公司在汽车研发设计行业中的竞争力，并将有力推动我国自研SOA整车电子电气架构及汽车智能化软件研发能力技术进步。3)UERC产品体验技术与平台研发“UERC产品体验技术与平台”研发项目是由公司UER用户体验研究中心（UserExperienceRsearchCenter）基于近10年产品体验、研发经验与技术深度探索筹划，面向未来数字化产品体验研发的垂类专精咨询与数据服务板块战略升级项目，也是连接整车造型、性能、功能、工程、软件各板块向极致产品体验研发迈进的重要纽带。报告期内，公司已组建了由专业技术人员组成的研究团队，各模块配置行业高级人才，关键咨询方法论框架已全部搭建完毕，行业研究分析模块数据资源储备持续扩充并具备根据客户要求随时提交状态，目前已经服务多家主机厂并获得客户一致好评。
（3）新能源智能化平台
1）服务平台
SOA架构
公司基于在电子电气架构研发方面的持续积累，从用户使用场景出发，通过功能的服务化设计、应用软件的解耦设计、面向服务的通信设计、快速迭代的OTA设计、软硬件的功能安全设计、纵深防御的信息安全设计等技术，实现
了由面向功能的开发向面向服务的开发转变，构建持续进化的电子电气架构。截至报告期末，公司依托于北京市科委新技术的研究课题，顺利完成了面向服务的架构（SOA）的研究课题验收工作。该平台采用分层解耦的软件架构，支持软件快速开发、迭代，同时提供动力底盘域、车身域、信息娱乐域、智驾域1200+服务接口模块，提供多种服务通信协议(SOME/IP，MQTT，IPC等)，支持设备即插即用，支持与物联网云平台服务化互联互通，支持场景功能的轻量化开发，目前正在开展平台系统管理功能和组件的研发工作。SOA开发者平台公司是我国首家发布汽车行业SOA开发者平台的独立汽车研发企业,先后推出了低代码阶段的第一代开发者平台和使用模型或受限代码的第二代开发者平台，并于2023年下半年发布了不受限代码的第三代开发者平台，实现了不受限代码应用的调试和仿真平台的搭建，为专业开发者提供一体化IDE工具集。
2024年度公司计划将SOA架构和SOA软件平台相结合，提供灵活的软件开发方式，高效的迭代能力，实现快速的服务组合落地，打造全新一代车云AI智能化技术全栈平台，4.0AI版计划于2024年下半年发布。2）智控平台随着智能汽车的加速推进，跨域融合的控制器产品预计将成为未来汽车行业的重点应用方向，公司基于对整车研发的深度理解和成熟的车辆控制技术，采用平台化的开发理念，依次研发动力域控制器、智控平台控制器、智控平台PLUS控制器、区域控制器共四个系列的矩阵式产品。目前公司已具备完整的智控平台自主设计能力且具备自主知识产权，进一步拓展了公司的服务范围，极大的提升公司在汽车研发设计行业中的竞争力。3）智驾平台公司是较早在智驾领域开展布局的整车研发企业，在域集中式的电子电气架构趋势下，公司从L2主动安全产品切入，现已构建了智能驾驶系统的全生命周期开发服务，包括产品集成全生命周期导入、应用层软件开发（L2+）、新产品整体解决方案、成品测试验证等服务。截止报告期末，基于通用化架构的应用层算法平台已经完成，当前正在与国内自主、合资等多家车厂洽谈应用层软L3作，并搭载实车进行大里程验证。目前该产品已达到量产水平，并与意向客户洽谈合作事宜。同时，下一代 高阶域控制器智能驾驶域控制器2.0大算力平台，以及基于2.0平台的NOA、AVP、记忆泊车/行车等高阶功能，正在进行调研、策划等筹备工作。
（4）核心零部件业务
报告期内，子公司持续推动核心零部件研发和改进。四川阿尔特新能源在新能源汽车动力系统的“机、电、控”集
成设计方面不断深化，开发了集成度更高的EDU和DHT、增程器产品，同时对动力系统的功能进行了扩展开发，例如可用于四驱系统的动力断开装置和差速器锁止机构等。柳州菱特在6G30T2（V6二代汽油机）的基础上，成功开发天然气/甲醇发动机，性能指标全部合格且达到国内一流水平。此外，柳州菱特还掌握了整车改制及传统动力总成调试、匹配及测试的能力，整合了市场上混动变速箱、增程器、电机电控、电池包等资源，初步具备开展混动总成应用测试的条件。1）电磁式离合器模块公司于2022年6月份量产下线完全自主设计开发的全球首个单档电磁式DHT产品后，受到了市场和潜在客户的高度关注。为进一步提升公司产品竞争力，满足汽车市场降本增效的需求，公司积极开展了电磁离合器的模块化研发，电磁离合器模块试验验证工作已于2023年6月完成，具备搭载条件，与十余家企业就电磁离合器方案进行对接，已获得部分车企的量产定点，正在与新势力车企S汽车、日系车企N汽车等多家企业进行方案设计。未来除可向客户销售电磁式DHT外，还可独立销售电磁离合器模块。报告期内年产20万台电磁离合器生产线建设完成。2）四合一/多合一动力总成公司开展多合一动力总成自主研发工作以来，打造具有完全自主知识产权的新一代新能源动力总成平台，形成专利超百项，创新并应用多项前沿技术，拓展公司在高端动力总成领域产研一体化的综合能力。将驱动电机、域控制器和减速器高度集成共壳体设计，并基于全新电子电气架构将MCU和VCU软件深度集成的“多合一”产品，是动力总成领域的重要发展方向。公司研发的面向下一代的集成式纯电动“四合一”动力系统平台，采用了全新的电子电气架构和多项关键技术，集成了驱动电机及其控制器、减速器和整车控制器，该产品从整车层面的需求出发，可实现“机”、“电”、“热”、“控”四个维度的高度一体化系统集成，具有平台化、模块化、高度集成化、驱动电机高速化、扁线/油冷电机、SiC功率器件等多项技术亮点。
2023年动力总成已完成400V平台200kW总成B样机开发、试制及试验验证工作，较A样设计更完善、性能更优异。目前该样机已与多家主机厂研讨搭载可行性，并在目标车型上完成了搭载测试工作，各项性能良好，已具备量产条件。当前动力总成已实现软件自研+硬件自研+自产，已构建产研一条龙的全栈解决方案，计划在2024年进一步扩大客户群体，在国内市场、海外市场中同步开拓，寻求良好的合作机会。同时面向主流趋势的800V市场，在400V产品基础上进行差异化设计，快速迭代出适配800V车型的产品。截至2023 800V年底， 产品已拿到首个国内车企新开发车型的配套定点。3）全新一代V6发动机（第二代）公司全新一代V6发动机（第二代），采用了米勒循环，配置了缸盖集成排气歧管、高滚流比气道、可变截面增压器（VGT）等主流先进技术，实现了高效率、高性能的进阶。该款发动机能够同时兼顾传统动力驱动、新能源混合动力驱动等多种应用方向，并可应用传统燃油（汽油）、天然气、甲醇、氢气等多种不同燃料。首款汽油版发动机最大功率260kW，最大扭矩510N·m，可满足国六b（RDE）排放法规，具备了应对下阶段排放升级的能力。在6G30T2（V6二代发动机）基础上设计的天然气及甲醇发动机目前已全部完成性能开发，全部性能指标合格且达到国内一流水平。公司发动机产品应用场景，可覆盖硬派越野车、高端皮卡、高性能轿车及新能源轻客、中巴、商用车等多种车型，天然气及甲醇发动机可适用中轻卡直驱（甲醇/LNG/CNG），以及适用于物流重卡/工程车辆/矿卡等车用增程器（甲醇/LNG/CNG）。通过本项目的研发，对增压直喷、可变气门机构、可变机油泵及水泵、米勒循环等关键技术进行重点攻关，形成具有自主知识产权的先进发动机总成设计开发技术成果，在满足国六法规的基础上，具备升级国七的潜力；同NVH时，发动机 进一步改善，满足高端车型对于舒适性的要求。此外，公司其他核心零部件，包括电磁式DHT、减速器、增程器也取得了一定成就。自主开发集成式DHT，集成双电机及电机控制器正在进行样件测试，800V产品已进入样机试制阶段；减速器是公司首款量产的核心零部件，已与多家企业开展方案交流并获得产品需求，部分企业已进入供样阶段，同时具有动力断开及差速锁功能减速器产品已完成开发设计完成；自主开发集成式增程器总成、集成双电机及电机控制器、已完成A样试验。
（5）整车试制业务
全资子公司天津阿尔特是国内提供整车试制、工装开发及整车改装和展车制作的全流程一站式交钥匙服务能力的一
流企业。报告期内，天津阿尔特共执行包括模夹检具的设计及制造，分总成焊接及车身焊接、涂装、整车试制总装及调试及展车制工作，小批量冲压零件、工装工具、碳纤维零件等不同形式的产品输出等多品种、多类别业务。此外，天津阿尔特对生产和技术工艺进行了改进，热成型、压铸、挤压等特殊工艺产品的生产成本、效率、产品质量都获得较大提升，并通过了质量管理体系ISO9001、环境管理体系ISO14001、职业健康体系ISO45001、信息安全体系TISAX认证，获得了国家高新技术企业、天津市创新型中小企业等荣誉。
2、收入与成本
（1）营业收入构成
（2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况
适用□不适用
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据□适用 不适用
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入
□是 否
（4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况
适用□不适用
五菱 0 9,471.07 1,917.24 0 1,696.67 8,381.48 本期回款4,125.18万元，累计回款9,317.23万元，应收账款期末余额为153.84万元。 是 否 否 不适用发 客户N 56,119.3 13,972.58 0 42,146.72 0 13,972.58 累计回款13,972.58万元，应收账款期末余额为0万元 否 是 是 因客户单方暂停该合同所涉项目的工作，双方对结算金额发生争议,公司已提起仲裁，截至本报告披露日，该事项尚在审理中新能源汽车相关委托业务 某国际品牌汽车制造公司 45,253.8 41,739.43 8,661.27 3,514.39 8,214.81 39,439.96 本期回款8,661.27万元，累计回款41,676.38万元，应收账款期末余额为0万元。 是 否 否 不适用某项目的造型及工程的设计开发 某智能驾驶科技公司 13,718.47 12,238.65 11,149.65 1,479.82 10,518.54 11,545.9 本期回款3,349.71万元，累计回款6,945.21万元，应收账款期末余额为5,293.44万元。 是 否 否 不适用新能源汽车相关零部件设计、同步工程分析、零部件模具、夹具、检具的设计制作、组织供货、项等工作 南宁产投汽车园区开发有限合同本期未履行电动系统套件注：1因客户单方暂停该合同所涉项目的工作，双方对结算金额发生争议,公司已提起仲裁，截至本报告披露日，该事项尚在审理中。2因交易对手方自身原因导致合同本期未履行，本项目存在无法履行的风险。
（5）营业成本构成
行业分类
1、人工费：项目或生产产品发生的人工成本。
2、材料费：项目或生产产品发生的试制工作外包以及材料采购等费用。
3、外包费：项目发生的技术性工作外包费用等。
4、其他费用：主要包括房租、物业费、采暖费、折旧费、装修费、无形资产摊销、差旅费、业务招待费、办公费、住宿
费、交通费等。
5、制造费用：主要包括房租、物业费、采暖费、折旧费、无形资产摊销、水电费、机物料消耗、差旅费等。
（6）报告期内合并范围是否发生变动
是□否
阿尔特新能源动力总成（宁波）有限公司成立于2023年9月15日，法定代表人傅彬，注册资本125,000万元，法定住
所浙江省宁波市宁海县宁波南部滨海新区金海东路5号金港创业基地14号楼。本公司持股比例80%，纳入合并范围。
（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□适用 不适用
（8）主要销售客户和主要供应商情况
3、费用
等增加；因公司业务拓展需要，本期差旅费、业务招待费、咨询费也有一定幅度增加。管理费用 115,161,113.68 103,455,442.85 11.31% 主要系2022年末实施的第一期员工持股计划导致本期确认的股份支付费用增加。财务费用 13,005,163.89 11,166,916.24 16.46%研发费用 44,229,450.39 48,303,054.55 -8.43%
4、研发投入
主要研发项目名称 项目目的 项目进展 拟达到的目标 预计对公司未来发展的影响
城市物流车纯电动平台 该项目研究旨在针对特定场景（支线配送：
服务半径150～300公里，微卡或者轻卡承担；短驳配送：服务半径50～150公里车辆）开发出一种模块化的、可拓展的、轻量化性能优良的纯电平台技术。如轻量化实现相比传统车型降重300kg以上、实现100万公里以上免维护电池、低能耗实现相比同类车型能耗降低8%以上等 开发阶段 如轻量化实现相比传统车型降重300kg以上、实现100万公里以上免维护电池、低能耗实现相比同类车型能耗降低8%以上等 有助于公司加快技术攻关进度，培养公司研发团队，巩固公司的技术研发优势，提升整体研发实力和自主创新能力，有利提高公司核心竞争力。有助于公司加快推动研发成果的产业化，更好地适应企业经营发展的需求，从而进一步提升市场份额、实现领先发展。适用于多级别乘用车的超级平台 本项目旨在研究跨级别多平台的模块化开发，通过合理的模块化设计，可适应多种动力总成，多个级别的不同车型，能够在当前激烈竞争以及消费者需求多变的背景下，研发先进的平台架构，提供多矩阵产品，满足客户的个性化需求。 已完成 研发最终实现平台的动力多样性、车辆多样性、高通用化率等。动力多样性：平台可实现传统动力车型、EV车型、PHEV车型、REV车型、FCV车型的兼容设计；车辆多样性：平台可实现A0、A、B、C、D各级别Sedan、SUV、CROSS、MPV车型兼容设计；高通用化率：平台车型的零部件通用化率达到较高水平 有助于公司加快技术攻关进度，培养公司研发团队，巩固公司的技术研发优势，提升整体研发实力和自主创新能力，有利提高公司核心竞争力。有助于公司加快推动研发成果的产业化，更好地适应企业经营发展的需求，从而进一步提升市场份额、实现领先发展。6G30T二代机研发项目 项目拟进行“6G30T二代机”样件及样机试制、发动机电控系统开发，样机性能开发及标定测试 开发阶段 研发目标是通过整车技术及先进发动机技术满足中国乘用车燃油消耗限值（2021～2025年）法规要求，并具备满足下一阶段燃油消耗限值的升级潜力。同时“6G30T二代机”需满足国六b排放法规要求，并具备满足提升至下一阶段排放水平的潜力。动力性方面，功率由目前的180kW提升到250kW以上，扭矩由目前的420Nm提升到500Nm以上 有助于公司加快技术攻关进度，培养公司研发团队，巩固公司的技术研发优势，提升整体研发实力和自主创新能力，有利提高公司核心竞争力。有助于公司加快推动研发成果的产业化，更好地适应企业经营发展的需求，从而进一步提升市场份额、实现领先发展。集成式纯电动汽车动力总成 项目拟进行电动汽车驱动系统的集成一体化、高性能电驱动技术研发 开发阶段 研发目标实现驱动系统的集成一体化：实现电机、减速器、电机控制器、整车控制器四合一集成，实现小型化和轻量化；通过动力域控制器对多介质热交换器进行控制，实现能量管理及废热利用，提高能源利用率等；实现高性能电驱动技术，包含高速电机技术、油冷却技术等，实现电机的高速化，总成的小型化等；实现丰富安全的增值功能，如智能网联设计，实现汽车自动驾驶与网联服务，提高汽车安全性、舒适性和高效性；实现OTA，高效解决潜在问题、提升用户体验、快速响应安全需求等 有助于公司加快技术攻关进度，培养公司研发团队，巩固公司的技术研发优势，提升整体研发实力和自主创新能力，有利提高公司核心竞争力。有助于公司加快推动研发成果的产业化，更好地适应企业经营发展的需求，从而进一步提升市场份额、实现领先发展。域控制器硬件以及底层软件 项目紧贴未来“软件定义车辆”的发展趋势，采用全新的电子电气架构和多项关键技术，研发满足未来电子电气架构的大型域控制器产品 已完成 研发目标在硬件方面，实现具备高算力处理器芯片及多路车规级以太网通道；在软件方面，搭载以Linux系统为基础的实时操作系统和AdaptiveAutoSAR平台 有助于公司加快技术攻关进度，培养公司研发团队，巩固公司的技术研发优势，提升整体研发实力和自主创新能力，有利提高公司核心竞争力。有助于公司加快推动研发成果的产业化，更好地适应企业经营发展的需求，从而进一步提升市场份额、实现领先发展。新一代整车电子电气架构 项目紧贴电子电气架构的发展趋势，兼顾高级别自动驾驶对电子电气架构的冗余要求，采用面向服务的控制架构和多项关键技术，研发一套可以满足高级别自动驾驶的平台化电子电气架构。 开发阶段 主要特点包括开放，SOA面向服务的架构、高带宽支持大数据交互、支持第三方应用；灵活，软件复用度高、软硬分离；
兼容，平台化EE架构、支持多车型裁剪、满足多种动力总成；安全，抵御外部攻击、安全冗余程度高、高可靠性 有助于公司加快技术攻关进度，培养公司研发团队，巩固公司的技术研发优势，提升整体研发实力和自主创新能力，有利提高公司核心竞争力。有助于公司加快推动研发成果的产业化，更好地适应企业经营发展的需求，从而进一步提升市场份额、实现领先发展。目—先进性产业化研发项目，公司本期全面推进执行该研发项目，研发投入增加，故本期研发投入总额占营业收入的比重较上期增加较多。研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明适用□不适用本期研发投入资本化率较上期上升较多，公司本期研发资本化项目主要为向特定对象发行募集资金投资项目—先进性产业化研发项目，公司本期全面推进执行该研发项目，资本化研发投入增加，故研发投入资本化率较上期增加较多。
5、现金流
1、投资活动现金流入较上年同期减少60.20%，主要系本期购买理财产品较上年同期减少导致本期赎回理财产品减少所
致；
2、投资活动现金流出较上年同期减少46.69%，主要系本期购买理财产品较上年同期减少所致；3、投资活动产生的现金流量净额较上年同期减少398.28%，主要系本期募投项目投入增加导致购建固定资产、无形资产
和其他长期资产所支付的现金较上年同期增加所致；
4、筹资活动现金流入较上年同期增加46.62%，主要系公司本期借款收到的现金增加；5、筹资活动现金流出较上年同期减少44.59%，主要系本期回购股票支付的现金减少所致；6、筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加111.77%，主要原因系（1）公司本期借款收到的现金增加；（2）本期
回购股票支付的现金减少；
7、现金及现金等价物净增加额较上年同期减少3,595.12%，主要系本期募投项目投入增加，购建固定资产、无形资产和
其他长期资产所支付的现金较上年同期增加所致。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明□适用 不适用
五、非主营业务情况
适用□不适用
六、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
2、以公允价值计量的资产和负债
适用□不适用
交易性金融资产的其他变动系IATAutomobileDesignLLC国外投资的股票及债券汇率变动影响以及债转股取得的股票。
其他债权投资系公司持有的银行承兑汇票，其他变动系本期持有银行承兑汇票的变动额。
报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化
□是 否
3、截至报告期末的资产权利受限情况
七、投资状况分析
1、总体情况
适用□不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
适用□不适用
造；汽车零部件研发；汽车零配件零售；汽车零配件批发；技术服务、技术开发、技 新设 1,000,000,000.00 80.00% 公司自有资金出资 宁海兴泰合股权投资合伙企业（有限合伙） 长期 股权 报告期内已完成设立登记 0.00 否2023年09月16日 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《关于合资公司完成工商注册登记的公告》（公告编号：2023-089）术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；货物进出口；技术进出口；国内贸易代理(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)。四川芯世纪科技有限责任公司 半导体以及电子零部件的研发及支持、销售等业务 新设 30,000,000.00 60.00% 公司自有资金出资 中菱国际贸易（上海）有限公司 长期 股权 报告期内尚未完成设立登记 0.00 否2023年09月04日 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《关于对外投资设立合资公司的公告》（公告编号：2023-084）
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□
4、金融资产投资
（1）证券投资情况
适用□不适用
证
券
品
种 证券代码 证券简
称 最初投资成本 会计计
量模式 期初账面价值 本期公允价值变动损益 计入权益的累计公允价值变动 本期购买金额 本期出售金额 报告期损益 期末账面价值 会计核算科目 资金来源债券 912797HF7 TreasuryBill 13,969,692.72 公允价值计量 0.00 174,905.86 13,969,692.72 174,905.86 13,960,788.73 交易性金融资产 自有资金境内外股票 PEV PhoenixMotor 34,822,651.77 公允价值计量 4,030,942.63 -840,055.17 6,690,818.76 3,236,789.20 -629,203.20 6,735,228.19 交易性金融资产 自有资金、债转股债券 912797GC5 TreasuryBill 1,416,202.04 公允价值计量 0.00 17,110.93 1,416,202.04 17,110.93 1,414,673.71 交易性金融资产 自有资金境内外股 601777 力帆科技 1,540,051.86 公允价值计量 1,140,826.86 -82,754.28 -82,754.28 1,058,072.58 交易性金 债转股票 融资产境内外股票 000980 *ST众泰 692,434.24 公允价值计量 449,660.04 -135,109.12 -135,109.12 314,550.92 交易性金融资产 债转股债券 912796YU7 TreasuryBill 6,822,704.01 公允价值计量 6,885,474.41 6,885,474.41 0.00 交易性金融资产 自有资金债券 912796ZE2 TreasuryBill 6,806,507.48 公允价值计量 6,852,175.89 6,852,175.89 0.00 交易性金融资产 自有资金债券 912796V48 TreasuryBill 3,407,566.99 公允价值计量 3,436,862.74 3,436,862.74 0.00 交易性金融资产 自有资金债券 912796T33 TreasuryBill 137,101.91 公允价值计量 138,451.38 138,451.38 0.00 交易性金融资产 自有资金合计 69,614,913.02 -- 22,934,393.95 -865,901.78 0.00 22,076,713.52 20,549,753.62 -655,049.81 23,483,314.13 -- --
（2）衍生品投资情况
□适用 不适用
公司报告期不存在衍生品投资。
5、募集资金使用情况
适用□不适用
（1）募集资金总体使用情况
适用□不适用
根据公司2020年第五次临时股东大会决议以及中国证券监督管理委员会证监许可[2021]2378号《关于同意阿尔特汽车技术股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》，公司获准公开发行不超过29,947,425股（含本数）。公司此次向特定对象发行A股23,990,729股，发行价格为每股人民币32.88元，募集资金总额为人民币788,815,169.52元，扣除发行费用人民币9,180,842.80元，募集资金净额为人民币779,634,326.72元。上述募集资金业经立信中联会计师事务所(特殊普通合伙)验证，并出具立信中联验字[2021]C-0004号《验资报告》。截至2023年12月31日，累计使用募集资金687,454,094.84元，尚未使用的募集资金余额为117,380,263.41元（含利息收入及理财产品的投资收益），存放于公司募集资金专户中。（2）募集资金承诺项目情况适用□不适用
(2)/(1) 项目达到
预定可使
用状态日
期 本报告
期实现
的效益 截止报告
期末累计
实现的效
益 是否
达到
预计
效益 项目可行
性是否发
生重大变
化
承诺投资项目
先进性产业化研发项目 否 64,281.52 64,281.52 42,416.31 62,696.54 97.53%2024年06阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地适用 是柳州菱特一期工程年产5万台V6发动机技改一代AI数字化平台建无改项目”达到预定可使用状态的日期延期至2025年12月31日。具体如下：
（1）延期的原因
本项目所用生产设备包括部分专用设备，具有采购周期长、交货缓慢的特点，同时2022年项目建设期存在多重外部不可抗力因素，影响了本项目的建设进度。受上述因素影响，该募投项目达到预计可使用状态的日期不及预期。
（2）经2024年1月16日召开的第五届董事会第三次会议和第五届监事会第三次会议，以及2024年2月1日召开的2024年第一次临时股东大会审议
通过，公司终止“柳州菱特一期工程年产5万台V6发动机技改项目”并将该项目节余募集资金及利息收入全部补充流动资金。
2、建设期内，先进性产业化研发项目受多重外部因素影响，一定程度上影响了本项目的建设进度，该募投项目达到预计可使用状态的日期不及预期。2024年4月24日，公司召开了第五届董事会第六次会议和第五届监事会第六次会议，审议通过了《关于部分募投项目延期的议案》，该募投项目达到预计可使用状态的日期延期至2024年6月30日。项目可行性发生重大变化的情况说明 公司于2023年8月25日召开了第四届董事会第三十六次会议和第四届监事会第二十八次会议，于2023年10月9日召开了2023年第三次临时股东大会，审议通过了《关于部分募投项目变更实施方式并延期及变更部分募集资金用途的议案》，决定终止“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”，并将拟投入该项目的募集资金4,081.91万元及其利息收入用于公司2023年度向特定对象发行股票募投项目“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”。原因如下：
（1）外部因素影响项目进程
“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”募投项目资金到位后，受2022年度外部环境存在多重不可抗力因素影响，项目建设难度提升，公司谨慎考虑后暂未正式启动该项目实施。
（2）“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”拟以其他方式继续实施2023年，公司拟在宁波建设动力系统零部件生产基地，综合考虑公司整体业务布局规划，公司拟实施2023年度向特定对象发行股票，其中募投项目“新能源动力总成新生产基地建造项目”拟承接“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”内容。
另一方面，公司2023年度向特定对象发行股票募集资金投资项目“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”存在资金缺口，亟需资金投入，为兼顾募集资金使用效率，公司拟将“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”计划使用募集资金投入金额4,081.91万元全部用于公司2023年度向特定对象发行股票募集资金投资项目“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”。超募资金的金额、用途及使用进展情况 不适用募集资金投资项目实施地点变更情况 适用以前年度发生2022年1月21日，公司第四届董事会第十三次会议和第四届监事会第十一次会议，审议通过了《关于变更部分募投项目实施地点的议案》，同意公司将“先进性产业化研发项目”的项目建设地由“北京市大兴区亦庄东工业区双羊路8号”变更为“北京市北京经济技术开发区凉水河二街7号院”。募集资金投资项目实施 适用报告期内发生方式调整情况2023年8月25日，公司第四届董事会第三十六次会议和第四届监事会第二十八次会议，审议通过了《关于部分募投项目变更实施方式并延期及变更部分募集资金用途的议案》，同意公司变更“柳州菱特一期工程年产5万台V6发动机技改项目”的实施方式，项目实施方式由增资变更为增资及借款，变更后增资及借款方式投入的金额分别为6,100万元和3,500万元，并同意项目延期至2025年12月31日。募集资金投资项目先期投入及置换情况 适用2021年10月15日，公司第四届董事会第九次会议及第四届监事会第八次会议，审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》，同意公司以募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金合计人民币45,496,552.27元，截至2023年12月31日，已完成置换45,111,828.63元，剩余384,723.64元未置换。用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 不适用项目实施出现募集资金结余的金额及原因 不适用尚未使用的募集资金用途及去向 公司尚未使用的募集资金未改变用途，全部存放于募集资金专用账户。募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 报告期内，综合多种因素影响，公司调整“先进性产业化研发项目”设备配置使用策略，将暂不使用的设备组件对外销售。截至本报告披露日，销售实现回款4,052万元，并存放至募集资金专用账户。
（3）募集资金变更项目情况
适用□不适用
变更后的项目 对应的原承
诺项目 变更后项目拟
投入募集资金
总额(1) 本报告期实际
投入金额 截至期末实际累
计投入金额(2) 截至期末投资进度
(3)=(2)/(1) 项目达到预定
可使用状态日
期 本报告期
实现的效
益 是否达到
预计效益 变更后的项目可
行性是否发生重
大变化
超级智算中心及
面向汽车研发领
域应用的新一代
AI数字化平台
建设项目 阿尔特成都
新能源动力
系统及零部
件生产基地
变更原因、决策程序及信息披露情况说明(分具体项目) 1、募投项目变更原因：
(1)外部因素影响项目进程
“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”募投项目资金到位后，受2022年度外部环境存在多重不可抗力因素影响，项目建设难度提升，公司谨慎考虑后暂未正式启动该项目实施。
(2)“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”拟以其他方式继续实施2023年，公司拟在宁波建设动力系统零部件生产基地，综合考虑公司整体业务布局规划，公司拟实施2023年度向特定对象发行股票，其中募投项目“新能源动力总成新生产基地建造项目”拟承接“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”内容。
另一方面，公司2023年度向特定对象发行股票募集资金投资项目“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”存在资金缺口，亟需资金投入，为兼顾募集资金使用效率，公司拟将“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”计划使用募集资金投入金额4,081.91万元全部用于公司2023年度向特定对象发行股票募集资金投资项目“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”。
2、新增募投项目具体情况
“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”为公司2023年度向特定对象发行股票募集资金投入项目，该项目计划投资58,000万元。本项目计划建设落地1个超级智算中心、训练1个汽车研发领域大模型、开发1+N个智能设计和预测的AI算法工具集，结合数字化建设，最终实现智能业务场景生态层的全面落地。项目具体内容详见2023年8月26日公司在巨潮资讯网披露的《2023年度向特定对象发行A股股票募集资金使用的可行性分析研究报告》。
“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”是基于公司在汽车设计领域积累的丰厚的成果，结合汽车行业智能化的发展趋势，以更好地满足整车制造厂商和终端客户需求、加快智能业务场景全面落地而开展的重要项目。该项目紧紧围绕公司现有主营业务，实施该项目有助于推动公司现有主营业务向高端化、智能化方向发展，将进一步增强公司自主创新能力、提高企业综合竞争力。
3、决策程序及信息披露情况：
公司于2023年8月25日召开公司第四届董事会第三十六次会议和第四届监事会第二十八次会议，并于2023年10月9日召开第三次临时股东大会，审议通过公司终止“阿尔特成都新能源动力系统及零部件生产基地建设项目”，并将拟投入该项目的募集资金4,081.91万元及其利息收入（占募集资金净额的比例为5.24%）用于公司2023年度向特定对象发行股票募投项目“超级智算中心及面向汽车研发领域应用的新一代AI数字化平台建设项目”。未达到计划进度或预计收益的情况和原因(分具体项目) 不适用变更后的项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用
八、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□适用 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
□
九、主要控股参股公司分析
适用□不适用
四川阿尔特新能
源汽车有限公司 子公司 汽车零部件研发及制造 450,000,000.00 315,491,231.99 269,956,746.68 32,693,554.25 -26,094,042.16 -23,852,260.49柳州菱特动力科技有限公司 子公司 机械设备研发与制造 239,166,257.26 249,821,310.79 201,222,951.27 12,851,959.11 -4,193,753.58 -9,699,305.09广州阿尔特汽车科技有限公司 子公司 汽车设计 5,000,000.00 49,969,319.52 16,162,411.71 70,526,108.17 3,846,177.25 3,844,096.74长春阿尔特汽车技术有限公司 子公司 汽车设计 5,000,000.00 43,478,383.35 17,962,633.16 65,217,952.82 8,189,908.48 7,383,058.23IATAutomobileDesignLLC 子公司 汽车设计 40,257,900.35 31,006,977.64 18,821,900.56 17,344,976.30 5,175,192.45 5,031,820.33阿尔特汽车设计宜兴有限公司 子公司 汽车设计 110,000,000.00 94,984,969.58 94,984,969.58 185,849.06 -14,140,452.32 -14,140,588.25江西阿尔特汽车技术有限公司 子公司 汽车设计 2,000,000.00 28,244,388.60 15,281,256.07 41,071,508.72 4,538,804.77 4,475,809.48株式会社IAT 子公司 汽车设计 12,491,352.00 32,569,603.17 23,823,114.49 33,600,774.34 -3,368,754.68 -3,939,537.03深圳壁虎新能源汽车科技有限公司 参股公司 新能源商用车底盘及整车产品研发与销售 18,459,885.15 346,092,406.46 323,292,088.41 130,114,688.02 -31,017,534.22 -24,199,638.62成都智暄科技有限责任公司 参股公司 技术服务 20,000,000.00 1,551,915.37 1,198,346.00 2,750,691.39 -15,762,405.54 -15,971,860.17阿尔特新能源动力总成（宁波）有限公司 投资设立 布局先进产线，满足公司业务不断增长的需要；加快多元化业务布局，实现产业链延伸，进一步提高公司综合竞争力；发挥规模经济效应，降本增效，提升公司盈利能力。主要控股参股公司情况说明
十、公司控制的结构化主体情况
□适用 不适用
十二、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
适用□不适用
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类型 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料 调研的基本情况索引
2023年03月08日 北京经济技术开发区凉水河二街7号院阿尔特汽车科技园 实地调研 机构 嘉实基金、泰康养老、中信建投、银杏投资、聚隆投资、鑫翰资本、励京资本、久熙资产、中汇国控 公司TRUCK-MAD概念车、RUBIK平台主要优势及设计亮点，公司出海布局等。
未提供资料。 深交所互动易阿尔特汽车技术股份有限公司投资者关系活动记录表（编号：2023-001）
2023年3月13日-2023年3月14日 北京经济技术开发区凉水河二街7号院阿尔特汽车科技园 实地调研 机构 建信养老、中邮保险、中信证券、信达证券、国联证券、中信资管、红京企管（排名不分先后） 公司在SDV领域的布局，公司DHT主要优势等。
未提供资料。 深交所互动易阿尔特汽车技术股份有限公司投资者关系活动记录表（编号：2023-002）
2023年03月21日 北京经济技术开发区凉水河二街7号院阿尔特汽车科技园 实地调研 机构 天风证券 公司在智驾领域的布局及智驾产品优势，在智能车控领域的布局及进展等。
未提供资料。 深交所互动易阿尔特汽车技术股份有限公司投资者关系活动记录表（编号：2023-003）
2023年05月08日 “全景•路演天下”（http://ir.p5w.net） 网络平台线上交流 其他 参与公司2022年度业绩说明会的投资者 公司对AI赋能汽车研发的应用、公司在智驾领域的布局、公司出海战略及出海进展、公司股价表现等。
未提供资料。 深交所互动易阿尔特汽车技术股份有限公司投资者关系活动记录表（编号：2023-004）十三、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案。□是
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